澳洲聯儲及加拿大央行均意外加息25基點引發影響了市場對美聯儲政策前景的預期，美元指數一度拉升。

順應趨勢是交易的成功之道，如何才能更好的識別趨勢追隨趨勢呢？點擊下方圖片免費下載《趨勢交易策略指引》

兩央行意外加息幹擾市場預期，美元多頭收獲驚喜

周三（6月7日）美元指數經歷過山車行情，當日收盤錄得十字星並收於104關口之上。美聯儲未來加息預期升溫，美元指數展現韌性，避免了擴大短线回撤空間。

盡管當日美國方面缺乏重磅經濟數據，美聯儲官員也處於議息會議前的噤聲期，但金融市場並不缺乏大事，且美債收益率暴走。

澳洲聯儲及加拿大央行均意外加息25基點引發市場關注，特別是作爲本輪G7央行加息周期的風向標——加拿大央行時隔4個月後再次加息，令美聯儲6月繼續收緊政策的可能性有所提升。在其它發達經濟體過早停止加息引發了相關經濟風險的情況下，美聯儲必將慎重應對。

加拿大央行利率決議後，10年期美債收益率猛烈拉升並重返3.8%之上，當日大幅收漲3.74%，創5月2日以來最大單日漲幅。掉期交易顯示，從利率峰值开始，美聯儲在2023年預計只有一個25個基點的降息；另外，掉期交易還短暫反映了美聯儲到7月前加息25個基點的預期。

與7月會議相關的掉期合約利率周三（6月7日）攀升至5.33％，比當前有效聯邦基金利率5.08％高出25個基點。6月份的掉期顯示，在下周美聯儲會議之前還有10個基點的緊縮空間，這表明交易員更傾向於認爲美聯儲會在6月“暫停加息”。12月掉期合約比7月合約低大約25個基點，意味着美聯儲到年底將降息25個基點。

在美聯儲7月升息預期進一步升溫的刺激下，美元指數自當日低位附近迅速上揚約50點至104.20一线。不過，由於缺乏更多利好，美元指數未能獲得進一步的上行動能。周四（6月8日）歐洲時段，美元指數回撤至103.80一线，脫離周三（6月7日）美市高點。

美國勞工部將於下周二（6月12日）發布5月CPI數據，預計總體和核心指標都將下降，但仍遠高於美聯儲2%的通脹目標。因此，部分觀點認爲，美聯儲下周的政策會議存在意外加息25基點的可能性。

現在市場陷入迷茫，這也反映在美元的走勢上。過去兩周，美元指數始終維持在103.35~104.70區間震蕩，缺乏更明朗的傾向。

或許外匯市場正在等待美國5月CPI數據及美聯儲6月利率決議，但也不排除美元指數會在上述重磅事件前走出近期區間。無論如何，重磅風險來臨，新的市場風暴或正在酝釀中，美元指數可能會在美聯儲6月利率決議前後迎來暴走行情。接下來，市場對美聯儲加息預期的變化、10年期美債收益率的波動，都可能繼續影響美元的短期走勢。此外，投資者需要注意的是，美聯儲年內降息的可能性依然存在。

另外，技術面的情況也較爲曖昧，但一些重要支撐和阻力的表現將爲交易提供指引，投資者需要爲破位後的走勢做好准備！

美元指數技術分析：短期陷入震蕩，偏跌

美元指數的四小時圖顯示，價格於5月31日觸及104.70（Y點）後承壓下行，一度觸及103.38（6月2日低點，X點），隨後行情反彈，但受0.786YX回退水平壓制並承壓走低。行情在失守X點以來的上行趨勢线後出現了三角形態跌破，價格一度下探103.66（6月7日低點，D點）後止跌反彈，構成了看漲加特利模式：

0.618XA=AB

0.886AB=BC

1.27BC=CD

0.786XA=AD

看漲加特利+KDJ指標底背離修正需求，價格一度反彈至104.20。然而，價格受Y點以來下行趨勢线壓制，暫未能進一步走高並重返X點以來下行趨勢线之下，空頭似乎並未放棄。

下方重要支撐在103.35，若跌破此水平，則可能階段性見頂，屆時恐進一步跌向102關口尋求支持。但需要留意103.10水平，此位置是一個潛在看漲AB=CD模式的理想收斂點，或對短期走勢產生較大的幹擾。

上方壓力在Y點以來的下行趨勢线，若漲破此阻礙，則多頭有望進一步發力，後市或再次向104.70~104.80區域發起衝擊。若價格突破104.80，更多的上行空間將被打开，多頭目標或指向105.80水平。

圖表來源：tradingview

（Jack 撰寫） 

歡迎關注我的Twitter：@DFX_JackLiu，一起交流互動！

頂尖交易員如何選擇出入場時機？點此免費下載學習指南！